Definición del rango de valor empresarial por medio de la utilización de conceptos de finanzas corporativas, el análisis del modelo de negocio de su empresa y la integración de analítica sectorial. Estimación y escenarios de testeo de los principales inductores operativos y financieros que mayor impacto tienen en la generación de valor de su compañía.


Alcance del entregable

- Diagnóstico financiero gerencial

- Reconocimiento de las variables críticas

- Definición de los criterios de sensibilidad

- Benchmark comparativo con la competencia

- Proyecciones de flujo de caja.

- Desarrollo de la matriz de riesgos operacional

- Cálculo del costo de capital W.A.C.C

- Análisis de sensibilidad (Testeo de caja).

- Definición del rango de valor.

- Múltiplos transaccionales de la industria

Un proceso de concepto de valor puede atender alguna(s) de esta(s) necesidad(es):


- Determinación de inductores claves de generación de valor

- Determinación del rango de valor.

- Direccionamiento de estrategias enfocadas en maximizar el valor empresarial.

- Desarrollo de nuevos conceptos financieros orientados a la gerencia del valor.

- Contar con una opinión profesional independiente sobre el rango de valor de su compañía que le permita tomar posición frente a propuestas de potenciales inversionistas.

Inercia Valor analiza el comportamiento de los principales inductores de valor a partir del entendimiento de los estados financieros integrales de su compañía con el fin de determinar la salud financiera y los planes de acción para mejorarla.

Módulos del diagnóstico financiero

- Diagnóstico gerencial: el análisis de los inductores financieros permite la medición de la salud financiera de su compañía.

- Diagnóstico de acreedores: estimación de calificación interna de riesgo del sector financiero con base en indicadores de referencia bancarios.

- Punto equilibrio: estimación de puntos de equilibrio operativo y financiero con base en la estructura de costos y estructura de capital de la compañía con análisis de sensibilidad / testeo asociado.

- Proyección de caja: determinación del flujo de caja proyectado con base en la documentación del plan de negocios.

- Aproximación del Valor Empresarial: metodología de valoración relativa (múltiplos comparables).


Un proceso de diagnóstico financiero puede atender alguna(s) de esta(s) necesidad(es):

- Información concluyente sobre el estado actual de su compañía.
- Seguimiento al desempeño de los principales inductores de gestión y de resultados
- Direccionar estrategias involucrando conceptos de generación de valor.
- El uso racional de los recursos empresariales.

Estructuración del plan de negocios a partir de información de proyecciones estimadas con información base de soporte. Construcción de los estados financieros proyectados (estado de resultados, balance general y flujo de caja) a partir de la identificación de los principales inductores de valor.

Alcance

- Caracterización modelo de negocio
- Identificación de variables críticas.
- Inductores de valor (EBITDA, PKT, CAPEX, Flujo de caja Libre)
- Estructura del flujo de caja
- Escenarios de testeo / sensibilidad sobre variables críticas del negocio

Estudiamos la viabilidad financiera de proyectos de inversión a partir de la información base suministrada por el cliente. Identificamos los principales inductores de riesgo con el fin de gestionar las variables de impacto del proyecto. Determinación de análisis de viabilidad y criterios de evaluación del proyecto, matriz de riesgos, estructura financiera, legal y técnica. Debido a sus características y alcance se incorpora un experto de la industria dentro del equipo de estructuración

Alcance de Estructuración:

- Formulación del proyecto
- Anteproyecto
- Bases de proyección
- Estructuración Modelo financiero. Flujo de caja del proyecto y del inversionista
- Análisis de sensibilidad sobre variables críticas
- Evaluación del proyecto. Criterios de evaluación financiera

Con Información preliminar del originador (Formulación del proyecto) y el estudio técnico correspondiente, Inercia Valor realiza el estudio de mercado, legal y financiero para la definición de las bases iniciales (anteproyecto).

Posteriormente, se integran otras variables relevantes específicas y directas que determinan los supuestos bases de proyección. Con la evaluación de escenarios con la asignación de probabilidad estadística, se diseña el modelo financiero y se realiza la evaluación del proyecto por medio de criterios de evaluación financiera

Alcance de Evaluación:

- Verificación Bases de proyección
- Estructuración Modelo financiero. Flujo de caja del proyecto y del inversionista
- Análisis de sensibilidad sobre variables críticas
- Matriz de riesgos
- Evaluación financiera. Criterios de evaluación financiera

El originador suministra a Inercia Valor los supuestos base de proyección. Es decir, el cliente se hace cargo de la fase inicial de evaluación que incluye el estudio de mercado, demanda potencial, análisis sectorial, estudio técnico y legal.

Inercia valor realiza una verificación de los supuestos con base en la experiencia del equipo a cargo del proyecto, identificando las variables críticas que determinarán el comportamiento futuro. Se estructura el modelo financiero y se realiza la evaluación mediante análisis de sensibilidad sobre los diferentes escenarios a partir de los inductores clave del proyecto. Finalmente, se realizan las evaluaciones financieras con respecto a la realidad del inversionista y del proyecto.

La metodología relacionada incluye el siguiente alcance:

- Estudio de mercado y legal. (Estructuración)
- Analítica sectorial. Determinación del comportamiento y perspectivas de la industria. (Estructuración)
- Elaboración de matriz de riesgos. (Estructuración)
- Estudio y análisis de información base. (Estructuración y Evaluación)
- Determinación de estructura de costos y gastos. (Estructuración)
- Elaboración de supuestos base de proyección. (Estructuración y Evaluación)
- Diseño modelo financiero. (Estructuración y Evaluación)
- Evaluación financiera del proyecto. (Estructuración y Evaluación)
- Elaboración del flujo de caja del proyecto. (Estructuración y Evaluación)
- Elaboración del flujo de caja del inversionista. (Estructuración y Evaluación)
- Análisis de sensibilidad. (Estructuración y Evaluación)
- Análisis estructura óptima de rentabilidad. (Estructuración y Evaluación)

Un proceso de estructuración / evaluación de proyectos puede atender alguna(s) de esta(s) necesidad(es):

- Determinación de la viabilidad del proyecto a partir de un concepto profesional independiente.
- Identificación de restricciones y riesgos del(os) proyecto(s) previo a la ejecución de la fase de inversión.
- Mediante la cuantificación de inversiones y la definición de la estructura de capital, se logra aterrizar el proceso de formulación y buscar alternativas en su estructura financiera sin abortar el proyecto.